Beste aksjefond i 2024
Les artikkelen i PDF-format her: Utbytte til himmels
Heimdal Utbytte er det norske aksjefondet med høyest avkastning i år. – Jeg prøver å unngå katastrofer og tar ikke kamikaze-risiko, sier forvalter Sigurd Klev.
Heimdal Utbytte topper listen over norske aksjefond
Oslo Børs har så langt i år hatt en avkastning på 7,9 prosent, mens S&P 500 har steget med 24 prosent. Det amerikanske markedet har trukket ifra på grunn av høyt prisede teknologiselskaper som har dominert markedet.
Ifølge en oversikt over norske aksjefond fra Morningstar er det Heimdal Utbytte som har levert den høyeste avkastningen i år. Fondet er opp 23,7 prosent, mens Oslo Børs’ fondsindeks kan vise til en oppgang på 7,9 prosent.
– Det er hyggelig å toppe listen, men jeg har ikke gjort noe annerledes i år enn tidligere. Fondet fokuserer på utbyttebetalende selskaper med solide kontantstrømmer, en strategi som har gitt gode resultater, sier forvalter Sigurd Klev i Heimdal Utbytte.
Fokus på stabile selskaper
Klev peker på at det internasjonale investeringstemaet har vært dominert av amerikanske teknologiselskaper, mens Heimdal Utbytte har et norsk mandat og investerer kun på Oslo Børs.
– Vi har investert i rundt 40 kvalitetsselskaper som leverer stabile resultater. Kongsberg Gruppen har vært den største bidragsyteren i år, med over fire prosentpoeng av totalavkastningen. På andreplass finner vi Norconsult, som har bidratt med litt over to prosentenheter, sier Klev.
Han understreker at fondet har en god spredning blant selskapene i porteføljen. – Jeg investerer bredt og er ikke avhengig av én enkelt vinner for å oppnå gode resultater. Målet er jevn og forutsigbar avkastning, ikke å ligge på topp ett år og i bunn det neste.
I 2023 oppnådde Heimdal Utbytte en avkastning på over 17 prosent, noe som plasserte fondet på fjerdeplass i Morningstars rangering av norske aksjefond.
– Jeg prøver å unngå katastrofer og tar ikke kamikaze-risiko. Det kan gi toppresultater ett år, men også katastrofale bunnplasseringer neste. Det er ikke en strategi jeg tror på, sier Klev.
Sterk vekst i forvaltningskapital
Klev ser for seg at 2025 blir på mange måter likt som 2024 for Heimdal Utbytte. Basert på dagens estimater har porteføljen en inntjeningsyield på mellom 10 og 11 prosent.
– Det tallet kan selvsagt endres av opp- eller nedjusteringer, eller av endringer i multipler, men det gir en god pekepinn. Norske aksjer har vært lite populære internasjonalt, kanskje fordi olje og energi har fått mindre oppmerksomhet. Likevel tror jeg at en traust, kontantstrømgenererende portefølje av store norske selskaper fortsatt kan gi en fornuftig avkastning fremover, sier han.
Når det gjelder kapitalinnstrømning, opplyser Klev at fondet har tredoblet seg i størrelse i løpet av året og nå er på over 1,3 milliarder kroner. – Vi fokuserer på å forvalte pengene godt, jobbe systematisk og ha det gøy på jobben, sier Klev.
Tre utbyttefond på topp
På andreplass i Morningstars fondsoversikt finner vi FIRST Opportunities, som har hatt en avkastning på 21,3 prosent. Fondet forvaltes av Jonas Heyerdahl.
DNB Grønt Skifte Norge følger tett bak med en oppgang på 20,9 prosent, mens Arctic Norwegian Value Creation har steget med 20,1 prosent.
ODIN Norge kan vise til en avkastning på 19,4 prosent, mens Fondsfinans Utbytte er opp 18,9 prosent.
Totalt er det tre utbyttefond på topp 10-listen til Morningstar. Utenom Heimdal Utbytte og Fondsfinans Utbytte, får også Landkreditt Utbytte plass på listen. Sigurd Klev forvaltet Landkreditt Utbytte frem til 2022, mens fondet nå forvaltes av Truls Haugen.
Publisert i Finansavisen 24. Desember 2024.
Ta del i verdiutviklingen til utbytteaksjer på Oslo Børs. Les mer om Heimdal Utbytte her!
Disclaimer: Denne informasjonen er utarbeidet i markedsføringsøyemed. Dette dokument / innhold er distribuert til kunder i verdipapirfond under vår forvaltning eller personer og foretak i kontakt med forvaltningsselskapet. Vi gir ingen anbefalinger om kjøp eller salg av verdipapirer. Historisk avkastning er ingen garanti for fremtidig avkastning. Avkastningen vil bl.a. avhenge av markedsutviklingen, forvalters dyktighet, verdipapirfondets risiko, samt kostnader ved tegning, forvaltning og innløsning. Avkastningen kan bli negativ så vel som positiv. I forkant av investering i verdipapirfond anbefaler selskapet å lese nøye fondets prospekt, vedtekter og nøkkelinformasjon. Prospektet, vedtekter og nøkkelinformasjon bør leses i sammenheng for å få et komplett bilde av verdipapirfondets risiko- og investeringsprofil.
